Amid ongoing energy challenges in Ukraine, the distributed generation sector, particularly cogeneration solutions, continues to grow rapidly and remains one of the key investment areas. The increasing demand for energy independence and decentralized electricity generation creates new business opportunities while also increasing the importance of comprehensive financial, tax, and legal assessments prior to investment.
Project background
A Kreston Ukraine client, a профильный investor, was considering acquiring a stake in a company implementing cogeneration projects in electricity and heat generation. The key objective was to obtain an independent and comprehensive assessment of the company’s financial, tax, and legal aspects to support an informed investment decision and evaluate potential transaction risks.
Наш подход
Команда Kreston Ukraine провела комплексный due diligence, который охватывал финансовый, налоговый и юридический блоки проверки.
1. Финансовый блок
- анализ финансовой отчетности, структуры доходов и расходов;
- оценка прибыльности и операционной эффективности;
- определение ключевых факторов влияния на финансовый результат.
2. Налоговый блок
- проверка соответствия налогового учета требованиям законодательства;
- анализ валютных операций и регуляторных аспектов;
- идентификация рисков трансфертного ценообразования.
3. Юридический блок
- анализ корпоративной структуры;
- проверка ключевых договоров и обязательств;
- оценка судебных процессов и условных обязательств.
Ключевые инсайты проекта
По результатам due diligence команда Kreston Ukraine:
- Выявила аспекты, связанные с валютным регулированием и потенциальными санкционными ограничениями;
- Подтвердила наличие контролируемых операций, требующих надлежащего сопровождения;
- Идентифицировала зависимость бизнеса от ограниченного круга контрагентов и источников финансирования;
- Определила юридические аспекты, которые могут влиять на структуру сделки;
- Установила наличие факторов, влияющих на финансовый результат и операционную эффективность.
Ценность для клиента
Привлечение Kreston Ukraine позволило инвестору:
1) получить структурированную картину финансовых, налоговых и юридических аспектов деятельности компании;
2) усилить переговорную позицию при обсуждении условий сделки;
3) определить приоритетные направления дальнейшего управления рисками;
4) снизить вероятность непредвиденных финансовых и юридических последствий после инвестирования.
Практическое значение для бизнеса
Реализация проекта помогла клиенту принять взвешенное инвестиционное решение с учетом финансовых показателей, регуляторных требований и юридических аспектов деятельности компании. Для энергетического сектора, характеризующегося высокой динамикой и значительным уровнем регулирования, комплексный due diligence является важным инструментом защиты инвестиций и оценки потенциальных рисков.
Как Kreston Ukraine может помочь
Kreston Ukraine предоставляет следующие услуги:
- финансовый, налоговый и юридический due diligence;
- разработка или анализ существующих бизнес-планов и инвестиционных проектов;
- оценка рисков и структурирование сделок;
- сопровождение M&A транзакций.
Обратитесь к команде Kreston Ukraine, чтобы получить независимую экспертную оценку перед реализацией инвестиционных или M&A проектов.
——————————————
Материал подготовлен на основании анализа финансовых, налоговых и юридических данных клиента. Информация носит исключительно ознакомительный характер и не является гарантией результатов инвестиционных решений. Анализ основан на данных, предоставленных на дату реализации проекта.
